9月14日钢铁市场早报

        核心提示:目前国内各钢厂总体产能变化不大,然整体需求放量不明显,供求压力仍暂未缓解,且“十八大”在即,宏观政策面暂处真空期,市场动力较为缺乏。但我们同样需要看到的是,基于“金九银十”传统旺季的期待,各品种均价再回到8月底、9月上旬的低谷区间可能性同样不足。
    【热点导读】
    ● 青岛钢铁164亿“搬家”山东三钢企整合在路上
    随着青岛钢铁有限公司搬迁时间表确定及山东钢铁集团日照精品钢基地行将建设,加上日照钢铁控股集团有限公司,在山东董家口到岚山区这40多海里的海岸线上,将聚集1750万吨的钢铁产能。日照精品钢基地预计静态总投资1145亿元,加上青岛钢铁搬迁投资164亿元,仅此两项在这一区域的钢铁投资将超过1300亿元。按山东省政府规划,到2013年,山东钢铁完成对日照钢铁、青岛钢铁的实质性重组,但由于山东钢铁重组面临诸多考验,届时是一家三口还是各自当家,现还不好判断。
    解读:可以看到,规划中的项目均紧靠已建成的董家口码头,董家口港区具有建设深水港的条件,而项目使用的是进口矿,有利于充分利用国外资源;临港建设钢厂,可以紧靠港区矿石码头和成品码头,使原料和成品的运输距离大大缩短,既有矿石资源优势,又有港口资源和低成本竞争优势,供应链的竞争优势突出。钢铁产业链全行业亏损,为渡过严冬,各方通过重组、整合,抱团取暖,优势互补的消息已屡见不鲜。展望未来,控制供应链成本,提高产品附加值均是应有之义。回望眼前,对于下周各品种走势,资讯也给出了自己的判断,其中炉料或有30-80走弱空间,成品材面临50-100幅度回调风险。具体来看,进口矿港口大户封盘不出,人为推高市价迹象明显,下周将有3-4美元跌幅;国产矿低价甩货套现商家基本出货完成,未来一周仍以低位观望为主;钢坯实质性需求没有改善,下周唐山钢坯支撑位2700;废钢维持震荡偏弱的行情,个别高价地区回落50左右;焦炭、生铁或走低50-80不等。期螺逐步进入了震荡企稳阶段;建材依然受供需左右,后市商家并不看好,下周整体有50-100跌幅;管材、型材终端表现同样不理想,或有50-80回调空间;特钢成交偏弱影响下,窄幅回调同为大概率事件。扁平材同样窄幅看弱,其中带钢表现与钢坯密切相关,热卷、冷轧、中板高位回调空间预计均在50左右。
    综合而言,目前国内各钢厂总体产能变化不大,然整体需求放量不明显,供求压力仍暂未缓解,且“十八大”在即,宏观政策面暂处真空期,市场动力较为缺乏。但我们同样需要看到的是,基于“金九银十”传统旺季的期待,各品种均价再回到8月底、9月上旬的低谷区间可能性同样不足。
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    【盘面汇总】
    13日,道琼斯工业平均指数上涨206.51点,收于13,539.86点,涨幅为1.55%;纳斯达克综合指数上涨41.52点,收于3,155.83点,涨幅为1.33%;标准普尔500指数上涨23.43点,收于1,459.99点,涨幅为1.63%。纽约商业交易所(NYMEX)下属商品交易所(COMEX)12月份交割的黄金期货价格上涨美元,报收于每盎司1772.10美元,涨幅为2.2%。纽约商业交易所(NYEMX)10月份交割的轻质原油期货价格上涨1.30美元,报收于每桶98.31美元,涨幅为1.3%。美元指数下跌0.45,收79.24,跌幅为0.56%。伦敦金属交易所(LME)期铜上涨107.5美元,收8184美元,涨幅为1.33%。
    【期市分析】
    13日,期螺01低开3450,全天主要绕3450平台上方震荡,早盘最高冲至3478,午后逐渐走弱,全天最低3433收3455跌11,跌幅0.32%,资金面一般,成交量萎缩较大,持仓减少9万余手。日K线受5日及20日均线支撑,收小阳十字星;KDJ及MACD指标均偏强运行。现货稳跌互现,幅度10-50元/吨。操作上低位多单继续持有,短线逢低布局。料期螺震荡偏强,对现货影响偏多。
    【钢市动态】
    ● 矿石:13日普氏指数62%PB粉报99.25美元,较前一工作日下跌2.5美元。港口现货方面,今天津港63.5%印粉790-800元/湿吨;日照港62%PB粉矿710-720元/湿吨;青岛港63.5%巴西粗粉720-730元/湿吨;进口矿报盘冲高回落。国产矿方面,唐山66%铁精粉湿基不含税出厂价遵化730-740元/吨;迁安740-760元/吨。成材市场涨跌互现,进口矿冲高回落,但外围品种波动对国产矿影响有限,矿选企业及贸易商仍离市观望,个别钢厂蠢蠢欲动,但整体大势依旧持稳。
    ● 钢坯:13日唐山带钢、型材、线螺跌50-150,型材、带钢跌后成交好转,尤其是型材成交良好,跌后又迅速反弹,下游阶段性补充坯料库存,部分商家也着手采购坯料,坯料市场成交也得以改善,但是笔者预计在市场心态整体偏悲观的情况下,短暂的补库行为结束后价格仍将走低。午后方坯涨50,唐山国义、兴隆、凯恒、建源等普碳方坯含税出厂价2850元/吨,低合金2970元/吨,经销商裸价2740;昌黎含税送到唐山2870。
    ● 焦炭:13日潍坊二级冶金焦出厂含税价1110-1130元/吨,下跌120元/吨,淄博二级冶金焦出厂含税价1100-1120元/吨,下跌110元/吨,临沂二级冶金焦出厂含税价1160元/吨,下跌70元/吨,平顶山二级冶金焦出厂含税价1100-1120元/吨,下跌50元/吨,淮北一级冶金焦车板含税价1380元/吨,太原二级冶金焦出厂含税价1100元/吨,七台河二级冶金焦出厂含税价1120-1140元/吨,乌海二级冶金焦出厂含税价1090-1110元/吨,石家庄二级冶金焦出厂含税价1100元/吨,唐山二级冶金焦到厂含税价1230-1250元/吨,天津港二级冶金焦平仓含税价1320-1360元/吨,焦炭市场持续低迷,钢价继续探底,需求低迷不改,低迷的市场无法对焦价形成支撑,焦炭仍将延续探底行情。
    ● 建材:13日收盘,北京市场河钢二级大螺价格为3400元/吨,较前一日持平;上海市场中天二级大螺3470-3500元/吨,较前一日跌20元/吨;广州市场广钢二级大螺3680元/吨,较前一日跌10元/吨。
    ● 板材:13日收盘,上海市场热卷收盘价为3380-3420元/吨,市价略显坚挺,天津市场热卷收盘价为3320-3340元/吨,商家心态迷茫,乐从市场热卷收盘价3400元/吨左右,市场成交受阻。
    【今日预测】
    ● 建材:昨全国建材稳跌互现,跌幅在10-50元/吨。期螺震荡调整,钢坯午后上调50,使市场观望情绪加重;虽市场存在货少、短缺等因素,但成交不同程度萎缩,供需两弱的局面难对钢价形成明显支撑,且利好逐渐消耗殆尽,料今北京市场河钢二级大螺价格为3400元/吨,较前一日弱稳;上海市场中天二级大螺3470-3490元/吨,较前一日高位跌10元/吨;广州市场广钢二级大螺3670元/吨,较前一日跌10元/吨。
    ● 板材:市场方面,昨远期低开运行,市场报价多显迟疑,华东地区基本持稳,上海市场价格较为坚挺,而华北弱势走低的现象仍在持续,目前下游需求仍处低迷,而前几日收货较多的中间商基本保持观望的态度,因此整体成交有限,午后松动出货的商户增多,料今全国热卷偏弱整理。上海市场5.5mm普卷主流价在3400-3430元/吨,天津市场5.5mm唐钢主流报价3310-3330元/吨;乐从市场5.5mm柳钢主流报价3380-3400元/吨。